机构在选股票和基金时，通常遵循系统化的分析框架，结合多维度信息进行决策。以下是具体方法：
一、选股票的核心策略
自上而下分析 - 宏观经济
：关注GDP增速、政策环境、利率水平等，判断市场整体趋势。
- 行业景气度：通过行业报告、政策导向等分析行业增长潜力，优先布局新兴行业或周期性复苏领域。
板块与个股筛选 - 板块选择：
关注政策支持、资金流向等，例如新能源、科技、消费升级等板块。
- 个股筛选：结合基本面（营收、利润、ROE等）、技术面（成交量、趋势线）及估值指标（市盈率、市净率）综合判断。
价值与成长结合 - 价值选股：
以公司内在价值为核心，寻找被低估的优质股，关注商誉、无形资产等非传统资产。
- 成长股投资：侧重业绩高增长、营收扩张的公司，但需警惕估值过高风险。
二、选基金的核心策略
基金类型与定位 - 货币基金：
风险最低，适合短期闲置资金。
- 债券基金/混合型基金：风险适中，收益稳定，适合风险厌恶型投资者。
- 股票型基金：收益高但波动大，适合风险承受能力强的投资者。
历史业绩与风险评估 - 同类排名：
优先选择同类排名前1/4的基金，关注熊市表现和抗跌能力。
- 波动性与回撤：通过历史业绩曲线评估基金波动性和最大回撤，选择稳定性强的基金。
基金经理与基金公司 - 基金经理：
关注从业经验、行业专长及管理其他基金的历史业绩。
- 基金公司：优先选择成立5年以上的老牌公司，其投资策略和风险控制更成熟。
三、综合策略与风险控制
资产配置
- 根据市场行情与风险偏好调整股票与基金的配置比例，例如经济复苏期增加股票比例，市场下行期转向基金。
- 采用定投策略降低成本，建议每月或每季度定额投入。
动态调整
- 定期（如季度）重新评估股票和基金的表现，及时调整持仓。
- 关注宏观经济变化和政策调整，灵活应对市场波动。
四、辅助工具与信息来源
数据平台： 使用同花顺、东方财富等工具筛选机构关注度、券商评级及研报。 风险预警
通过以上方法，机构既能把握市场趋势，又能有效控制风险，实现长期稳健投资。
